日期:2017-12-26 14:50
公司约和2.2万户农户展开合作，每户每年出栏约780头，如果考虑农户数量不变，每年出栏量3000万头，意味着农户平均出栏1385头/年，每户每批次增加约300头，这个对公司来说难度不大。
盈利预测与投资建议
我们预测公司2017～2019年营业收入分别为599.96亿元、668.08亿元和743.13亿元，同比增长1.08%、11.35%和11.23%；净利润分别为66.35亿元、83.38亿元和86.77亿元，同比增长-43.72%、25.67%和4.07%；2017～2019年EPS分别为1.27元、1.6元和1.66元。对应的PE分别为19.08倍、15.18倍和14.59倍。给予公司2018年18倍PE，目标价格28元。